▲ 点击上方“马江博说趋势”,再点击右上角的“···”,选择设为星标,文章每天自动推送
我是马江博,大变局时代,关注我,看清形势,看懂趋势,看到财富。这里是本期《每日趋势与财富研判》:
先插播一个重要文章:面对房产新政纠结焦虑,到底是要买房还是要卖房?到底是上车还是踩坑?详细答案在这里(点击)
一
李嘉诚新动作。最近李嘉诚有两个新动作:一是五折甩卖名下位于东莞的地产项目和在售物业,二是在香港成立家族财富办公室(此前从未有过类似的动作),成为首个在港成立家族财富办的富豪家族。
我们认为:1、李嘉诚在东莞的开发地块属于豪宅类型,1999年拿地,成本足够低,而在捂盘二十年后选择抛售,也是要趁新政利好加快套现,豪宅的溢价效应也在减淡。 2、央行大举放开南向通,并将通往香港的个人汇兑由5万美金提升到300万人民币,包括高层重提塑造香港国际金融中心地位,资金涌入+高层定位+自由汇兑,李嘉诚实际是在押注香港未来有的进一步恢复。3、综合看起来,其实就是在重新规划资产配置,就如当年大手笔押注英国一样,本质还是在押注地区的发展,不知道这次李首富的眼光准不准。
二
银行网点正在持续收缩。今年1-5月,全国已有1573家银行分支网点退出或者关闭,而且近年来一直呈现加速趋势,2022年退出的商业银行网点为2383家,2023年为2756家,而今年预计总计关闭的银行网点将超过3300家,相当于全国每个地级市都关闭超过10个银行网点。
我们认为:1、数字银行、网上银行的兴起让线下网点办理需求断崖式下跌,“年轻人抛弃柜台”的趋势只会越来越明显。2、部分分支行网点效益太差,过去总体效益好的时候还能养着,现在银行总体效益也面临挑战,对经营成本的敏感性提升,只能选择裁撤网点来缩减成本。3、另一个趋势是网点下沉,城市金融竞争大,业务饱和,众银行裁撤的多为城市网点,然后转而向县及县以下的区域布局,争夺县域金融和农村金融的市场(比如邮储2023新开网点中82%为县、农村网点),和电商下沉类似,在需求不足的大背景下,金融下沉似乎也是不可避免的趋势。
三
美国是否降息不会看拜登脸色。美联储主席鲍威尔在周三的发布会上表示,将会根据现在的数据、未来的数据、经济前景和风险平衡几个方面来考虑是否降息、以及什么时候降息,并表示不会受到政治因素的影响。
我们认为:1、鲍威尔这话并非是“说说而已”,两个原因:一是美联储独立于美联邦政府,法理上没有任何隶属关系;二是美联储FOMC票委里绝大部分是共和党人,而目前拜登执政政府是民主党,对FOMC没有足够的影响力。2、拜登也在积极行动,比如干预劳工局、统计局(均为政府管辖部门)的数据统计,来间接影响美联储的判断,但鲍威尔在上周的演讲中也提到:数据可能存在问题,我们将会辩证性地来判断。3、这两个月(7、8月)即将公布的CPI和PCE数据将会非常重要,直接决定美联储是否会在9月进行降息,因此美两党的博弈可能才刚刚开始,但是否又是一次“狼来了”的旧戏码,我们还是要拭目以待。
我是马江博,关注我,关注趋势与财富。
你还可以读
在中专门口连夜排队求录取,中考早就比高考更残酷
上面这信号很明显了,而且就是要所有人都看到
农村医保催缴员,正在大量出现
总理座谈会措辞变化!面对经济这两个新表述说明什么
地方政府下场“收房”大潮,关键信号已出现