在银行业竞争日益激烈的背景下，区域性中小银行如何实现稳健发展？
宁波镇海农村商业银行（以下简称“镇海农商行”）以其独特的经营策略和优异的财务表现给出了答案。这家资产规模达452亿元的县域农商行，通过深耕本土市场、优化收入结构、强化风险管理等举措，在服务实体经济与防范金融风险之间实现了动态平衡。
2024年财报数据显示，镇海农商行营业收入达63.28亿元，同比增长5.1%；归母净利润26.59亿元，同比增长8.9%，展现出县域银行的差异化竞争力。
2024年，镇海农商行的营业收入结构呈现出显著的优化趋势。利息收入韧性凸显，净利息收入占比达55.4%，其中贷款利息收入贡献了68.3%。制造业贷款作为重点领域，占比32.6%，成为利息收入的核心支撑。与此同时，投资收益逆势增长128%，达到19.11亿元，占营收比重提升至30.2%，反映出金融市场业务操作能力的增强。非息收入占比提升至39.3%，较2022年提高13.6个百分点，理财业务收入同比增长47%，国际结算手续费收入突破3000万元。值得关注的是，尽管净息差收窄至0.92%（2023年为1.25%），但通过资产负债结构优化（定期存款占比提升至71.8%，投资类资产久期缩短至4.31年），净息差降幅低于行业平均水平（2024年商业银行净息差均值1.53%）。这一表现表明，镇海农商行在利率下行周期中展现了较强的市场适应能力。
盈利能力的持续提升离不开精细化的成本控制与风险管理体系。2024年，镇海农商行成本收入比为32.8%，较行业均值低2.8个百分点，人均创利达70万元。拨备覆盖率高达383.91%，风险成本计提充分但未过度侵蚀利润，信用成本率0.62%低于上市银行均值0.8%。ROE达11.51%，核心一级资本充足率10.06%，连续三年保持资本内生增长。值得注意的是，归母净利润增速（8.9%）高于拨备前利润增速（6.3%），显示风险缓冲空间转化为利润释放的能力增强。这一数据背后，是镇海农商行对区域经济的深度嵌入与风险前瞻管理的双重保障。
资产规模的增长并非盲目扩张，而是基于精准的战略布局。截至2024年末，镇海农商行总资产达451.82亿元，同比增长14.5%。信贷投放聚焦制造业和绿色经济领域，制造业贷款新增16.2亿元，绿色信贷余额增长120.6%至7.66亿元。金融市场业务扩容方面，债券投资规模突破百亿，国债及地方债占比达54%。数字化转型提速带来线上贷款余额增长45%，但占比仍低于行业均值（21% vs 35%）。资产结构呈现“零售强、对公优”特征：个人经营贷占比提升至18.2%，对公制造业贷款占比32.6%，均高于县域银行平均水平。这一扩张路径既体现了对本地产业的深度服务，也通过多元化资产配置分散了风险。
风险防控是镇海农商行的立行之本。2024年末，不良贷款率0.88%，虽较年初上升0.1个百分点，但风险指标全面优于同业。逾期90天以上贷款/不良贷款比例为90.11%，偏离度低于监管标准；最大单一行业（制造业）不良率0.72%，房地产贷款不良率仅0.78%。拨贷比4.24%，动态覆盖潜在风险。值得关注的是，关注类贷款占比0.81%，“不良+关注”组合1.69%，预示资产质量压力可控。此外，关联交易余额1.77亿元，占资本净额5.56%，符合监管要求，通过严格的“双签双审”制度确保交易透明性。这些数据表明，镇海农商行在风险识别、缓释和处置方面形成了系统化机制。
资本充足率的稳定是业务扩张的前提。2024年末，镇海农商行核心一级资本充足率10.06%，资本充足率13.1%，均高于监管要求。资本补充策略呈现“内生为主、外源为辅”特征：留存收益贡献资本净额增量的78%，4.6亿元二级资本债发行优化了资本期限结构，赎回权条款设计降低了再融资成本。同时，依托浙江农商联合银行流动性互助机制，获得479亿元应急授信额度。这一资本管理能力的提升，为未来业务增长提供了坚实保障。
尽管镇海农商行表现出色，但仍需应对多重挑战。净息差收窄至0.92%，负债端成本压力明显：定期存款占比71.8%，负债成本率2.44%，高于城商行均值2.15%；资产端收益受限，贷款收益率4.26%，低于农商行均值4.58%。数字化转型滞后问题亦需重视，线上贷款占比21%，低于行业均值35%。此外，人才缺口（金融科技人才缺口达30%）和区域经济集中度风险（制造业贷款占比32.6%）仍是潜在隐忧。
镇海农商行需在以下领域发力：一是加速数字化转型，提升线上贷款占比至行业平均水平；二是深化财富管理能力建设，推动零售客户AUM突破百亿元；三是拓展绿色金融和跨境业务，依托宁波舟山港优势，国际结算量目标突破3亿美元。在“金融强国”建设背景下，这类县域标杆银行有望成为区域金融生态的重要支柱，为中小银行高质量发展提供可复制经验。
镇海农商行的实践表明，县域银行的突围之道在于“深耕本土、差异竞争”。通过精准服务区域经济、强化风险管理和优化资本结构，其在利率下行周期中实现了稳健增长。
如何平衡规模扩张与风险防控、数字化转型与传统业务协同，将是其持续发展的关键课题。在政策支持与市场机遇并存的环境下，镇海农商行的探索为中小银行提供了重要参考。