在指数持续缩量震荡，题材板块高速轮动的内卷大环境中，AI算力中机构大票却走出了一波凌厉的连续上涨，相关个股在股价走到高位高位之后，非但没有调整，反而是在今天进一步大涨，PCB板块更是掀起涨停潮，沪电股份这种权重股牢牢封死涨停。

今天这样的走势，是什么原因所导致的呢，产业上有什么新的变化？

昨天晚上，Marvell举行科技研讨会，对未来业务的预测，到 2028 年数据中心市场将达 940 亿美元，较此前上修了26%。其中 AI 定制计算和高性能互联是最关键的增长引擎，年复合增长率分别高达 53% 和 35%。

过去一周市场对于ASIC的预期已经比较高，Marvell的会进一步强化市场预期。

对于国内产业链来说，核心的映射方向，就是PCB、CCL以及光模块。相较于GPU，ASIC对于PCB、CCL以及光模块的用量都会有明显提升，尤其是PCB的用量提升更为明显。

在A股当下的市场环境当中，有相当多资金在厌倦了无穷无尽的轮动行情之后，选择去本身业绩就相当扎实的AI算力里面抱团。

再遇上新的产业变化，提高了未来的业绩预期，走出今天这样的强势行情也就不意外了。

最后划重点：市场兜兜转转之后，还是回归到业绩和产业趋势上，这些都需要较强的产业跟踪能力。在本次格隆汇研究院重磅推出的"牛市第二波要来了吗？"618专题直播活动中，给大家讲解和介绍了PCB的相关逻辑，看过直播的朋友可能已经有所收获。

关于AI算力板块后市怎么看，评论区聊聊。

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注：文中所提个股和题材板块不构成任何推荐，仅为复盘和学习交流所用，投资决策需建立在自我独立理性思考和专业研判之上，市场有风险，投资需谨慎。